Tributação de CDBs, RDBs e LCs: IR em 2026

Quem aplica em renda fixa geralmente sabe que o dinheiro rende. O que nem sempre fica claro é quanto desse rendimento o governo leva, em qual momento e sob qual regra. CDBs, RDBs e LCs seguem a tabela regressiva do Imposto de Renda, o que significa que o prazo da aplicação define diretamente o quanto você paga. Compreender essa lógica é o primeiro passo para tomar decisões mais inteligentes e evitar surpresas na declaração anual.

Além da tributação sobre o rendimento, há obrigações declaratórias que muita gente ignora, como informar saldos de aplicações isentas e registrar corretamente cada resgate ou vencimento. Em 2026, com as discussões em torno de possíveis mudanças nas regras de isenção para LCI, LCA e instrumentos similares, o tema ganhou ainda mais relevância para qualquer pessoa com recursos aplicados no mercado financeiro.

Este artigo detalha como funciona a tributação de investimentos em renda fixa, com foco em CDB, RDB e LC, explica as diferenças em relação às letras isentas, e orienta sobre o preenchimento correto da declaração do Imposto de Renda.

CDB: Tabela Regressiva e Alíquotas Vigentes

O Certificado de Depósito Bancário (CDB) é um dos títulos de renda fixa mais populares entre os investidores brasileiros. Ao aplicar em um CDB, você empresta dinheiro ao banco e recebe juros ao final do prazo. Sobre esses juros incide o Imposto de Renda, retido na fonte no momento do resgate ou no vencimento do título.

A alíquota segue a tabela regressiva do IR, que premia quem mantém o investimento por mais tempo. Quanto maior o prazo, menor a mordida do imposto. Veja como funciona:

O mesmo raciocínio se aplica ao RDB (Recibo de Depósito Bancário) e à LC (Letra de Câmbio). As três modalidades seguem exatamente essa tabela regressiva. A diferença entre elas está no emissor: o CDB é emitido por bancos, o RDB por bancos e financeiras (sendo intransferível), e a LC é emitida por financeiras. Para fins de tributação do IR, o tratamento é idêntico.

Além do IR, investimentos com prazos inferiores a 30 dias também estão sujeitos ao IOF (Imposto sobre Operações Financeiras), que incide de forma regressiva sobre os primeiros 30 dias. Um resgate no 10º dia, por exemplo, pode ter IOF de até 66% sobre o rendimento. A partir do 30º dia, o IOF deixa de incidir.

LCI e LCA em 2026: Isenção Mantida ou Tributada?

A Letra de Crédito Imobiliário (LCI) e a Letra de Crédito do Agronegócio (LCA) sempre foram conhecidas por um benefício importante: a isenção total de IR para pessoas físicas. Essa característica as tornava especialmente atraentes em comparação ao CDB, já que, para uma rentabilidade bruta equivalente, o investidor ficava com um rendimento líquido maior.

Em 2026, o cenário se mantém com nuances importantes. O governo federal chegou a anunciar a intenção de tributar LCI, LCA, CRI, CRA e debêntures incentivadas com uma alíquota de 5% sobre os rendimentos. No entanto, a medida enfrentou resistência e, até a data de publicação deste artigo, a isenção para pessoas físicas permanece vigente para esses instrumentos, sem tributação direta implementada. O investidor deve monitorar possíveis alterações legislativas ao longo do ano.

Mesmo com a isenção de IR sobre os rendimentos, LCI e LCA precisam ser declaradas na declaração anual do Imposto de Renda. O saldo deve constar em “Bens e Direitos” e os rendimentos em “Rendimentos Isentos e Não Tributáveis”. Omitir essas informações configura irregularidade junto à Receita Federal, ainda que nenhum imposto seja devido.

Quer entender como a mesma lógica se aplica a outros títulos públicos? Veja o guia completo sobre tributação do Tesouro Direto, com as regras de alíquota e declaração para 2026.

Quatro Grandes Grupos de Investimento e Suas Regras

Quando o assunto é tributação, o mercado financeiro brasileiro organiza os investimentos em quatro grandes categorias, cada uma com lógica tributária própria. Conhecê-las ajuda a comparar produtos e evitar equívocos no planejamento.

Renda Fixa Tributada

Aqui entram CDB, RDB, LC, Tesouro Direto e debêntures comuns. Todos seguem a tabela regressiva do IR, com alíquotas entre 15% e 22,5%, dependendo do prazo. O imposto é retido na fonte e o investidor declara os rendimentos como “Tributação Exclusiva/Definitiva”.

Renda Fixa Isenta

LCI, LCA, CRI, CRA e debêntures de infraestrutura compõem esse grupo. Pessoas físicas não pagam IR sobre os rendimentos, mas precisam declarar tanto o saldo quanto os rendimentos na declaração anual. A isenção é um benefício fiscal, não uma dispensa de obrigações acessórias.

Renda Variável

Ações, fundos imobiliários (FIIs), ETFs e opções integram essa categoria. As regras são distintas: ganhos acima de R$ 20.000 mensais em vendas de ações estão sujeitos a 15% de IR, e o próprio investidor é responsável pelo recolhimento via DARF. FIIs têm tributação de 20% sobre ganho de capital na venda de cotas.

Fundos de Investimento

Fundos de renda fixa e multimercados seguem a tabela regressiva, mas com uma particularidade: o come-cotas, mecanismo de antecipação semestral do IR (nos meses de maio e novembro), que reduz automaticamente o número de cotas do investidor. Fundos de ações têm alíquota fixa de 15%, sem come-cotas.

Um planejamento tributário eficiente pode fazer diferença significativa no rendimento líquido das suas aplicações, especialmente quando se combina produtos tributados com isentos dentro da mesma carteira.

Como Declarar Renda Fixa no Imposto de Renda

A declaração correta dos investimentos em renda fixa exige atenção a dois campos distintos no programa da Receita Federal: “Bens e Direitos” e “Rendimentos”. Confundir os campos é um erro comum que pode gerar inconsistências na malha fina.

Declarando o Saldo das Aplicações

Todos os títulos de renda fixa, tributados ou isentos, com saldo superior a R$ 140,00 em 31 de dezembro do ano-base, devem ser informados na aba “Bens e Direitos”. Para CDB, RDB e LC, o código correto é o 45 (Aplicação de Renda Fixa). Para LCI e LCA, o código é o 50. Os dados constam no Informe de Rendimentos emitido pelo banco, corretora ou pela B3 e ficam disponíveis geralmente em fevereiro do ano seguinte.

Declarando os Rendimentos

Aqui está a diferença prática entre os títulos tributados e os isentos. Rendimentos de CDB, RDB e LC que passaram por resgate ou vencimento devem ser lançados em “Rendimentos Sujeitos à Tributação Exclusiva/Definitiva”, no item “06 – Rendimentos sobre Aplicações Financeiras”. O valor informado já é o líquido, descontado o IR retido na fonte.

Rendimentos de LCI, LCA, poupança e demais investimentos isentos vão para a aba “Rendimentos Isentos e Não Tributáveis”, item correspondente a “Rendimentos de poupanças, letras hipotecárias, letras de crédito do agronegócio e do setor imobiliário”. Para quem também investe em poupança, vale conferir as especificidades na tributação da poupança em 2026.

Um detalhe operacional relevante: se você ainda não resgatou ou o título não venceu, não há rendimento a declarar nessa aba. O rendimento não realizado aparece apenas no saldo de “Bens e Direitos”, atualizado pelo valor de mercado ou pelo valor bruto acumulado informado no extrato.

Pontos de Atenção para Não Errar na Prática

A tributação de renda fixa tem regras claras, mas a prática apresenta situações que geram dúvidas frequentes. Dois aspectos merecem destaque especial para quem opera com CDB, RDB e LC.

O primeiro é o tratamento do IOF nos resgates antecipados. Muitos investidores não percebem que o IOF consome parte significativa do rendimento nos primeiros dias. Resgatar um CDB no 15º dia, por exemplo, significa pagar 50% do rendimento em IOF, além dos 22,5% de IR sobre o restante. O resultado líquido pode ser inferior à poupança no mesmo período.

O segundo ponto envolve a comparação entre CDB e LCI ou LCA. Como a LCI é isenta, a comparação correta não é pela taxa bruta, mas pela taxa líquida após IR. Para um investidor no prazo de 721 dias ou mais, um CDB precisa render ao menos 17,6% mais do que a LCI equivalente para empatar no retorno líquido, já que o IR de 15% incide apenas sobre o rendimento do CDB. Essa conta muda conforme o prazo e a alíquota aplicável.

Pessoas jurídicas também aplicam em CDB, mas o tratamento é diferente. Para PJ, não há tabela regressiva diferenciada como para pessoa física; a tributação segue o regime de tributação da empresa. Empresas no Lucro Real, por exemplo, tributam os rendimentos financeiros pelo IRPJ e pela CSLL, além do PIS e Cofins sobre receitas financeiras.

Perguntas Frequentes

Como é o Imposto do CDB?

O IR sobre o CDB segue a tabela regressiva: 22,5% para aplicações de até 180 dias, 20% de 181 a 360 dias, 17,5% de 361 a 720 dias e 15% acima de 720 dias. O imposto é retido na fonte pela instituição financeira no momento do resgate ou vencimento. Para aplicações com menos de 30 dias, também incide IOF de forma regressiva sobre o rendimento.

Os LCIs e LCAs pagarão Imposto de Renda em 2026?

Até o momento, a isenção de IR para pessoas físicas sobre LCI e LCA permanece vigente em 2026. O governo federal anunciou a intenção de implementar uma alíquota de 5% sobre esses investimentos, mas a medida ainda não foi aprovada. O investidor deve acompanhar possíveis alterações legislativas. Mesmo isentas de IR, LCI e LCA precisam ser declaradas na declaração anual.

Quais são os 4 tipos de investimento?

Do ponto de vista tributário, os investimentos se organizam em quatro grandes grupos: renda fixa tributada (CDB, RDB, LC, Tesouro Direto), renda fixa isenta (LCI, LCA, CRI, CRA, debêntures incentivadas), renda variável (ações, FIIs, ETFs) e fundos de investimento (com regras específicas, incluindo o come-cotas para fundos de renda fixa e multimercados). Cada grupo tem alíquotas e obrigações declaratórias distintas.

Como funciona a tributação de investimentos?

A tributação varia conforme o tipo de investimento. Em renda fixa tributada, o IR é descontado na fonte pelo banco ou corretora, seguindo a tabela regressiva. Em renda variável, o próprio investidor calcula e recolhe o imposto mensalmente via DARF quando os ganhos superam os limites de isenção. Independentemente do tipo, todos os investimentos com saldo relevante precisam ser informados na declaração anual do Imposto de Renda, mesmo os isentos.

Referências

• Receita Federal do Brasil – Instrução Normativa RFB nº 1.585/2015 e atualizações: regras de tributação para aplicações financeiras de renda fixa e variável. Disponível em: www.gov.br/receitafederal
• Lei nº 11.033/2004 – Institui a tabela regressiva do Imposto de Renda para aplicações financeiras de renda fixa e fundos de investimento. Disponível no portal da legislação federal: www.planalto.gov.br
• Conselho Monetário Nacional (CMN) – Resoluções sobre LCI e LCA, critérios de emissão e regras de lastro. Disponível em: www.bcb.gov.br

Compreender a tributação de CDBs, RDBs e LCs vai além de decorar alíquotas. Significa saber o momento certo de resgatar, comparar produtos com base no rendimento líquido real e cumprir corretamente as obrigações declaratórias. Quem ignora esses detalhes acaba tomando decisões baseadas em taxas brutas que, na prática, entregam menos do que parecem.

Se você tem dúvidas sobre como esses rendimentos se encaixam na sua declaração ou quer revisar a estrutura da sua carteira sob a ótica fiscal, conversar com um contador especializado em planejamento de investimentos pode poupar tempo, evitar erros e, frequentemente, aumentar o retorno líquido das suas aplicações.